网易财经4月29日讯 全球最大的猪肉食品企业万洲国际(原名:双汇国际)宣布搁置赴港上市计划,称因为近期市况转差及市况大幅波动影响所致,也有市场消息称公司因新股配售未足额而搁置上市计划。
在公告发出之前,有市场人士向网易财经透露万洲国际将搁置前赴香港上市计划。至晚间,万洲国际发出公告,表示鉴於市况转差且近期市况大幅波动,公司在谘询联席保荐人后,决定现时不进行全球发售。
也有市场人士说万洲的配售未获得足额认购,所以决定搁置上市计划。
万洲国际此前计划发售36.55亿股份,招股价8 - 11.25元(港币,下同),集资292-411亿元;市场后来也传出万洲以下限8元定价,相当於2014年预测市盈率(P/E)约13.9倍。
即使万洲国际此次赴港上市获约30家承销团护航,原本也有机会成为香港今年集资规模最大的IPO,但是公司股票配售及公开发售认购反应并不理想。
4月23日,万洲国际调整IPO发行策略,将全球发售股份数目大幅削减64%至13亿新股,同时取消出售旧股的安排;集资规模也大幅缩减至101.4-148.2亿元;在港交所主板挂牌的日期,也由原来的4月30日推迟至5月8日。
直至今日,万洲最终宣布延迟招股计划,但公告没有说明什么时候会重提上市。有分析认为,万洲此次上市面临诸多不利因素,包括国内猪肉价格低迷,美国有出现猪肉质量问题,而且公司新收购的美国猪肉生产商业务表现也并不亮丽,未能吸引投资者入股。
另外,港股IPO市场近期频频出现认购不足、新股破发等现象,也反映市场近期对新股并不十分热衷。
万洲国际去年收购了美国最大的猪肉生产商史密斯菲尔德,一年左右的时间就提出上市。万洲国际的招股书显示,公司计划将集资所得的净额约312亿元,用于偿还收购史密斯菲尔德时所借的3年和5年期贷款。
万州国际未能成功上市,公司要如何偿还债务引起市场关注。根据万洲国际的招股书,2012年底,公司的贷款为1.94亿美元,去年就已经大幅上升至约74亿美元,负债权益比率也高达236.8%。贷款大幅上升,最主要就是因收购而产生的40亿美元银团贷款,9亿美元债券和整合史密斯菲尔德的债务所致,市场预料,万洲国际将要展开新的融资计划来偿还相关债务。(网易财经 刘文韬)
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美国“猪瘟”吓退投资者
美国猪肉委员会顾问、Paragon Economics公司主席Steve Meyer近日称,自2013年6月以来,已经有多达700万头猪死于猪流行性腹泻病毒(PEDv)。在不到一年的时间里,该病毒不仅荼毒了美国10%以上的生猪,而且推动美国猪肉零售价格创下了历史新高。今年以来,标普高盛商品指数(S&P GSCI)瘦肉猪指数大涨42.4%。
美国“猪瘟”的蔓延对于才收购该国最大养猪和猪肉加工企业——史密斯菲尔德的万洲国际来说无疑是“当头一棒”。没能为IPO加分,却因为收购后大量的债务以及如今可能的业绩受挫成了拖累。